Die lebenslange Rente – Bedarf, Akzeptanz und moderne Rentenbezugsphasen

Inhalt/Übersicht

Thema
Die lebenslange Rente – ökonomischer Nutzen, geringe Akzeptanz, Unterschiede zu Fondsauszahlplänen und moderne Gestaltungsmöglichkeiten

Beschreibung
Die lebenslange Rente garantiert Kundinnen und Kunden ein lebenslanges Einkommen, unabhängig davon, wie lange sie leben. Ökonomisch ist ihr Nutzen gut belegt, in der Praxis ist ihre Akzeptanz jedoch gering: Kunden vergleichen sie mit Fondssparplänen, denken in Break-Even-Zeitpunkten und empfinden den frühen Tod als Verlustfall. Gleichzeitig steht die klassische Rente vor strukturellen Herausforderungen – u.a. dem Inflationsrisiko der Kunden über eine Rentenphase von zwei bis drei Jahrzehnten und dem systematischen Langlebigkeitsrisiko in der Bilanz des Versicherers.
Die Websession führt diese Stränge zusammen. Sie erläutert zunächst die Unterschiede zwischen unsystematischem und systematischem Langlebigkeitsrisiko – und was daraus jeweils für Kunden und Versicherer folgt. Darauf aufbauend werden die empirischen und verhaltensökonomischen Befunde zur Akzeptanz lebenslanger Renten dargestellt und dabei ein Vergleich von Rente und Fondssparplan geführt. Abschließend werden Varianten von fondsgebundenen Rentenbezugsphasen als Antwort auf das Inflationsproblem systematisiert sowie Ansätze zum Umgang mit dem systematischen Risiko – Rückversicherung, Kapitalmarktlösungen und Tontinen – im Überblick vorgestellt.
Ziel der Websession ist es, den Teilnehmenden ein fundiertes Verständnis für den ökonomischen Nutzen lebenslanger Renten, für die Ursachen ihrer geringen Akzeptanz und für die Gestaltungsmöglichkeiten moderner Rentenbezugsphasen zu vermitteln.

Inhalt
• Unsicherheit der Lebenserwartung: systematisches und unsystematisches Langlebigkeitsrisiko – Diversifizierbarkeit und ihre Grenzen
• Nutzen und Akzeptanz lebenslanger Renten – rationale und verhaltensökonomische Erklärungsansätze des Annuity Puzzle
• Lebenslange Rente im Vergleich zum Fondssparplan – Entnahmestrategien, Ruinrisiko
• Bedeutung chancenreicher Kapitalanlage für den Inflationsschutz – auch in der Rentenbezugsphase
• Überblick über fondsgebundene Rentenbezugsphasen – Produkttypen und Konstruktionsmöglichkeiten
• Umgang mit dem systematischen Langlebigkeitsrisiko – Rückversicherung, Langlebigkeitsderivate und Tontinen

Methodik
Die Websession ist als Präsentation konzipiert und auf die Vermittlung des o.g. Wissens ausgerichtet. Die Darstellung erfolgt anhand grafisch aufbereiteter Kernzusammenhänge. Interaktion und Diskussion zu den angesprochenen Fragestellungen sind ausdrücklich gewünscht und eingeplant.

Zielgruppe
Die Websession richtet sich an Aktuarinnen und Aktuare in der Lebensversicherung sowie an Mitarbeitende aus Produktentwicklung, Aktuariat, Vertriebsunterstützung und Unternehmenssteuerung, die sich mit der Gestaltung, Bewertung oder Kommunikation von Rentenprodukten und Rentenbezugsphasen befassen.

Vorkenntnisse
Spezielle Vorkenntnisse sind nicht erforderlich. Grundkenntnisse der Lebensversicherungsmathematik sind hilfreich, aber nicht Voraussetzung.

Referententeam
Prof. Dr. Jochen Ruß und Prof. Dr. Alexander Kling (beide Institut für Finanz- und Aktuarwissenschaften, Ulm und Universität Ulm)

Jochen Ruß ist Geschäftsführer am Institut für Finanz- und Aktuarwissenschaften (ifa) in Ulm und Professor für Aktuarwissenschaften an der Universität Ulm. Schwerpunkte seiner Tätigkeit sind unter anderem die Analyse und Entwicklung von Altersvorsorgeprodukten sowie verhaltensökonomische Aspekte der Versicherungsnachfrage (z.B. Akzeptanz von Vorsorgelösungen). Er ist Mitglied der Arbeitsgruppe Medizinischer Fortschritt der DAV.

Alexander Kling ist Partner am Institut für Finanz- und Aktuarwissenschaften in Ulm und Professor für Aktuarwissenschaften an der Universität Ulm. Hauptschwerpunkt seiner Beratungstätigkeit ist die Entwicklung innovativer Lebensversicherungsprodukte sowie damit verbundene regulatorische Themen. Er ist in der Deutschen Aktuarvereinigung an verschiedenen Stellen engagiert, u.a. als Mitglied im Ausschuss Lebensversicherung, Leiter der Fachgruppe Leben und Leiter der Arbeitsgruppe Verbraucherschutz.

Hinweise/Veranstaltungsspezifische Konditionen

Die Veranstaltung findet online als Websession (i.d.R. via Zoom) statt. Ihre Zugangsdaten gehen Ihnen mit dem Registrierungslink nach Ablauf der Stornofrist zu. Falls Sie sich kurzfristig (innerhalb der letzten zwei Werktage vor Veranstaltungsbeginn) für die Veranstaltung anmelden, nehmen Sie bitte unter info@aktuar.de Kontakt zur Geschäftsstelle auf, um sicher alle relevanten Informationen zu erhalten.

Eine Teilnahmebestätigung wird nur dann ausgestellt, wenn Sie durchgehend von Anfang bis Ende an der Veranstaltung teilgenommen haben.

Wir weisen darauf hin, dass alle Registrierungs-/Zugangslinks sowie Materialien dem Copyright unterliegen und nicht weitergegeben werden dürfen.

Gruppenbuchung: Eine Gruppenbuchung ist möglich, wenn fünf Personen eines Unternehmens mit derselben Rechnungsanschrift die Teilnahme an derselben Websession/an demselben Präsenzseminar buchen. Bitte senden Sie uns im Anschluss an die individuellen Anmeldungen auf unserer Webseite eine E-Mail an info@aktuar.de mit den Namen der fünf Teilnehmenden. Geben Sie uns bitte in diesem Zuge auch den Namen der Person an, die kostenfrei teilnehmen soll. Andernfalls erfolgt die Auswahl durch die DAA.